14 اكتتاباً عاماً في الشرق الأوسط وشمال إفريقيا بإجمالي عائدات بلغ 2.64 مليار دولار في الربع الثاني من 2024
وفقاً لإرنست ويونغ (EY)
- السعودية تتصدر نشاط الصفقات مع 11 اكتتاباً عاماً في الربع الثاني من 2024، 5 منها في السوق الرئيسية “تداول”
- سجلت الإمارات عمليتي إدراج في الربع الثاني من العام، الأول لشركة ألف للتعليم القابضة، والثاني لشركة سبينيس 1961 هولدينج
- شهدت الكويت أول صفقة إدراج منذ 2019 ل مجموعة البيوت الاستثمارية القابضة في سوق الكويت للأوراق المالية
أشار تقرير إرنست ويونغ (EY) الأحدث حول نشاط الاكتتابات العامة في منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا للربع الثاني من 2024، إلى محافظة سوق الاكتتاب العامة على مرونته خلال هذا الربع، حيث شهدت أسواق المنطقة تسجيل 14 اكتتاباً بإجمالي عائدات بلغ 2.64 مليار دولار ، بزيادة بلغت نسبتها 45.3% مقارنة مع الفترة ذاتها من العام السابق.
وتم خلال الربع الثاني من 2024، إدراج شركة مستشفى الدكتور سليمان عبد القادر فقيه في السوق الرئيسية تداول، في اكتتاب جمع أعلى عائدات في هذا الربع، مع 764 مليون دولار، أي ما يعادل 29% من إجمالي عائدات الاكتتاب في منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا في الربع الثاني من هذا العام. وتبعها إدراج شركة ألف للتعليم في سوق أبوظبي للأوراق المالية، في اكتتاب ساهم بنسبة 19.5% من إجمالي عائدات هذا الربع مع 515 مليون دولار.
وبهذه المناسبة، قال براد واتسون، رئيس قطاع الصفقات والاستراتيجية لمنطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا في EY: “في حين لا تزال أسواق الأسهم في منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا تواجه بعض التحديات، إلا أن الربع الثاني من عام 2024 كان أقوى مع تسجيل 14 اكتتاباً عاماً جمعت 2.6 مليار دولار.
واستحوذت السعودية على 11 صفقة من هذه الاكتتابات، 5 منها كانت في السوق الرئيسية تداول. وكانت أكبر صفقة من نصيب شركة مستشفى الدكتور سليمان عبد القادر فقيه، في اكتتاب جمع 764 مليون دولار. وقد ساهمت السيولة المتزايدة، المدفوعة بارتفاع أسعار النفط والتعافي الاقتصادي والمعنويات الإيجابية في السوق، في محافظة نشاط الاكتتابات العامة في المنطقة على قوته، مع وجود خطط اكتتاب قوية للنصف الثاني من 2024.”
هذا واستطاعت 8 من أصل 14 اكتتاباً في منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا في الربع الثاني من 2024 تحقيق عائدات إيجابية استناداً إلى سعر السهم في 30 يونيو 2024 مقارنة بسعره عند الاكتتاب، حيث حققت شركة مياهنا أعلى مكاسب سعرية بنسبة 90.4% خلال الفترة المذكورة.
وأظهرت البورصات في منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا أداءً متبايناً، حيث أنهى مؤشر MSCI للأسواق الناشئة الربع الثاني من 2024 بمكاسب بلغت 4.2%، مما يجعله السوق الأفضل أداءً في دول مجلس التعاون الخليجي، تلاه مؤشر بورصة قطر العام بمكاسب بلغت نسبتها 1%.
السعودية تواصل تصدر سوق الاكتتابات العامة الأولية الإقليمية
وفي استمرار لما كان عليه الحال في الربع الأول من 2024، تصدرت السعودية مرة أخرى نشاط الاكتتابات العامة في المنطقة في الربع الثاني من 2024، من حيث عدد الإدراجات، مع 11 من أصل 14 اكتتاباً. وجمع الاكتتابات في المملكة ما مجموعه 1.6 مليار دولار، كان أعلاها من نصيب اكتتاب شركة مستشفى الدكتور سليمان عبد القادر فقيه، والذي جمع 764 مليون دولار، يليها اكتتاب شركة السعودية لحلول القوى العاملة (سماسكو) بعائدات بلغت 240 مليون دولار، وشركة رسن لتقنية المعلومات مع عائدات بلغت 224 مليون دولار.
وتم إدراج خمسة من أصل 11 اكتتاباً عاماً في السوق الرئيسية تداول، بما في ذلك أكبر ثلاثة اكتتابات في السعودية خلال الربع الثاني من 2024، بينما تم إدراج الستة المتبقية في سوق نمو بإجمالي عائدات بلغت 85.4 مليون دولار. وجاءت عائدات الاكتتابات من قطاعات مختلفة، بما في ذلك الرعاية الصحية وخدمات المعدات والخدمات التجارية والمهنية والمواد والموارد المعدنية والخدمات المالية والتأمينية.
كما واصلت المملكة أيضاً قيادة نشاط صفقات الاكتتاب المزمع تنفيذها في منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا في الفترة المقبلة من العام، مع إعلان 14 شركة سعودية عن نيتها لإدراج أسهمها بحلول نهاية العام.
الإمارات مساهم قوي في نشاط الاكتتابات، والكويت تسجل أول إدراج لها منذ 2019
جمع اكتتاب شركة ألف للتعليم، التي تم إدراجها في سوق أبوظبي للأوراق المالية، 515 مليون دولار في قطاع الخدمات الأكاديمية والتعليمية. كما جمع إدراج شركة سبينس 1961 هولدينج في سوق دبي المالي 375 مليون دولار. وبلغت نسبة إجمالي عائدات هذين الاكتتابين العامين في الإمارات 33.8% من إجمالي عائدات الاكتتابات في الربع الثاني من هذا العام.
وفي أول إدراج في الكويت منذ الربع الأخير من 2019، جمع إدراج مجموعة البيوت الاستثمارية القابضة 147 مليون دولار أمريكي في بورصة الكويت.
ومن المقرر أن تشهد الفترة المتبقية من عام 2024 نشاطاً قوياً في سوق الاكتتابات العامة الأولية، مع وجود 16 شركة خاصة و 7 صناديق في مختلف القطاعات تعتزم إدراج أسهمها في بورصات الشرق الأوسط وشمال إفريقيا. ومن بين الشركات التي تنوي إدراج أسهمها، 14 شركة في السعودية، بما في ذلك شركة الرياض المالية المحدودة، وشركة يونايتد إنترناشيونال القابضة، والمطاحن العربية للمنتجات الغذائية، وغيرها. كما حصلت شركة واحدة في الإمارات على موافقة الإدراج، إلى جانب شركة جوباص في مصر.
من جانبه، قال غريغوري هيوز، رئيس خدمات الاكتتابات في الشرق الأوسط وشمال إفريقيا لدى EY: “واصلت أسواق السعودية والإمارات الهيمنة على سوق الاكتتابات العامة في منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا في الربع الثاني من هذا العام. ومع ذلك، فقد استقبلت بورصة الكويت أول إدراج لها منذ عام 2019. ونحن نلحظ تركيزاً مستمراً على التنويع الاقتصادي بعيداً عن قطاع النفط والغاز، مع استمرار منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا في تسجيل اكتتابات من مجموعة متنوعة من القطاعات، بما في ذلك الرعاية الصحية والتعليم والسلع الاستهلاكية والخدمات المهنية. ومع دخولنا مرحلة انخفاض أسعار الفائدة واستمرارنا في مشاهدة نتائج الانتخابات في دول رئيسية ومؤثرة حول العالم، سنراقب باهتمام تبعات ذلك على الأسواق الإقليمية ونشاط الاكتتابات العامة.”
أما على الصعيد العالمي، فقد تراجع نشاط الاكتتابات العامة الأولية مقارنة بالربع الثاني من 2023؛ حيث انخفض عدد الاكتتابات العامة بنسبة 15% من 317 إلى 271 اكتتاباً، وانخفضت العائدات بنسبة 31% من 40.4 مليار دولار إلى 27.8 مليار دولار. ومع ذلك، حققت منطقة أوروبا والشرق الأوسط وإفريقيا عودة ملحوظة، حيث اقترب التضخم من المستويات “الطبيعية”، وانخفضت أسعار الفائدة، وارتفعت أسواق الأسهم لتصل إلى أعلى مستوياتها على الإطلاق، وظلت التقلبات منخفضة. وتزامنت هذه العودة مع استعادة المنطقة لأكبر حصة في سوق الاكتتابات العامة العالمية من حيث العدد بنسبة 45% ومن حيث القيمة بنسبة 46%، وذلك لأول مرة منذ 16 عاماً.
